Comisia Naţională a Valorilor Mobiliare
privind aprobarea Modului de acordare şi retragere a
licenţelor pentru activitatea pe piaţa valorilor mobiliare
Nr.12/1 din 28.10.99
Monitorul Oficial al R.Moldova nr.156/328 din 31.12.1999
* * *
Întru executarea Legii cu privire la piaţa valorilor mobiliare
nr.199-XIV din 18 noiembrie 1998, Legii privind acordarea de licenţe
pentru unele genuri de activitate nr.332-XIV din 26 martie 1999 şi în
scopul reglementării procedurii de acordare a licenţelor pentru
activitatea pe piaţa valorilor mobiliare
COMISIA NAŢIONALĂ A VALORILOR MOBILIARE
HOTĂRĂŞTE:
1. Se aprobă Modul de acordare şi retragere a licenţelor pentru
activitatea pe piaţa valorilor mobiliare (anexa nr.1).
2. Prevederile punctelor 3.8 şi 3.9. ale Modului de acordare şi
retragere a licenţelor pentru activitatea pe piaţa valorilor mobiliare
intră în vigoare de la 1 iulie 2000.
3. Se aprobă normativele obligatorii de suficienţă a capitalului
propriu minim pentru desfăşurarea activităţii profesioniste pe piaţa
valorilor mobiliare (anexa nr.2).
4. Se aprobă Modul de formare a fondului de garanţie pentru
desfăşurarea activităţii profesioniste pe piaţa valorilor mobiliare şi
limitarea riscului legat de operaţiuni cu valorile mobiliare (anexa
nr.3).
5. Participanţii profesionişti la piaţa valorilor mobiliare, care au
primit licenţa pentru desfăşurarea activităţii pe piaţa valorilor
mobiliare pînă la aprobarea prezentei Hotărîri, sînt obligaţi să aducă
capitalul propriu în corespundere cu normativele de suficienţă a
capitalului propriu minim pentru desfăşurarea activităţii profesioniste
pe piaţa valorilor mobiliare şi să formeze fondul de garanţie în
conformitate cu cerinţele prezentei Hotărîri.
6. Se abrogă actele normative ale Comisiei de Stat pentru Piaţa
Hîrtiilor de Valoare conform anexei nr.4.
7. Normativele obligatorii de suficienţă a capitalului propriu minim
şi a fondului de garanţie stabilite de prezenta Hotărîre nu se răsfrîng
asupra băncilor şi altor instituţii financiare ce desfăşoară activitate
profesionistă pe piaţa valorilor mobiliare.
8. Controlul asupra executării prezentei Hotărîri se pune în sarcina
Direcţiei executive a Comisiei Naţionale a Valorilor Mobiliare.
9. Prezenta Hotărîre intră în vigoare din data publicări.
PREŞEDINTELE COMISIEI NAŢIONALE
A VALORILOR MOBILIARE Gheorghe CĂlcÎi
Chişinău, 28 octombrie 1999.
Nr. 12/1.
Anexa nr.1
la Hotărîrea Comisiei Naţionale
a Valorilor Mobiliare
nr.12/1 din 28.10.99
Modul
de acordare şi retragere a licenţelor
pentru activitatea pe piaţa valorilor mobiliare
I. Dispoziţii generale
1.1. Modul de acordare şi retragere a licenţelor pentru activitatea
pe piaţa valorilor mobiliare (în continuare - Mod) este elaborat în baza
Legii privind acordarea de licenţe pentru unele genuri de activitate nr.
332-XIV din 26.03.99, Legii cu privire la piaţa valorilor mobiliare
nr.199-XIV din 18.11.98 şi altor acte normative care reglementează
activitatea pe piaţa valorilor mobiliare.
1.2 Prezentul Mod stabileşte condiţiile de acordare, suspendare şi
retragere a licenţelor pentru desfăşurarea activităţii pe piaţa
valorilor mobiliare.
1.3. Acordarea de licenţe se efectuează în scopul asigurării
controlului de stat asupra activităţii participanţilor profesionişti pe
piaţa valorilor mobiliare şi protejării intereselor investitorilor (în
continuare - participant profesionist).
1.4. Participanţii profesionişti, cu excepţia instituţiilor
financiare şi emitenţilor, care ţin registrul deţinătorilor valorilor
mobiliare de sine stătător, desfăşoară activitatea profesionistă pe
piaţa valorilor mobiliare ca fiind exclusivă.
II. Acordarea de licenţe pentru desfăşurarea
activităţii pe piaţa valorilor mobiliare
2.1. Desfăşurarea activităţii pe piaţa valorilor mobiliare se admite
numai în baza licenţei, eliberate de către Comisia Naţională a Valorilor
Mobiliare (în continuare - Comisia Naţională).
2.2. Băncile şi alte instituţii financiare, activitatea cărora este
reglementată de Legea instituţiilor financiare, primesc la Comisia
Naţională licenţa pentru desfăşurarea activităţii pe piaţa valorilor
mobiliare conform prezentului Mod, la prezentarea demersului Băncii
Naţionale a Moldovei.
2.3. Comisia Naţională acordă licenţe pentru următoarele genuri de
activitate pe piaţa valorilor mobiliare:
a) activitatea de brokeraj;
b) activitatea de dealer;
c) activitatea de underwriting;
d) activitatea de administrare a investiţiilor;
e) activitatea de ţinere a registrului;
f) activitatea de depozitare;
g) activitatea de clearing;
h) activitatea bursieră;
i) activitatea companiilor fiduciare;
j) activitatea fondurilor de investiţii;
k) activitatea de audit pe piaţa valorilor mobiliare;
l) activitatea de estimare a valorilor mobiliare şi a activelor ce
se referă la ele;
m) activitatea de consulting investiţional;
n) activitatea de prestare a serviciilor de informare a pieţei
valorilor mobiliare;
o) activitatea de instruire şi reciclare a cadrelor participanţilor
profesionişti la piaţa valorilor mobiliare.
2.4. Activitatea organizaţiilor de autoreglementare se licenţiază de
către Comisia Naţională.
III. Cerinţe unice faţă de activitatea participanţilor
profesionişti la piaţa valorilor mobiliare
3.1. Comisia Naţională stabileşte cerinţe unice faţă de modul de
desfăşurare a activităţii pe piaţa valorilor mobiliare care sînt
obligatorii pentru participanţii profesionişti.
3.2. Restricţiile faţă de cumularea genurilor de activitate pe piaţa
valorilor mobiliare sînt stabilite în art.41 al Legii cu privire la
piaţa valorilor mobiliare.
3.3. În dependenţă de genul de activitate, licenţa pentru
desfăşurarea unui gen de activitate pe piaţa valorilor mobiliare poate
fi eliberată participantului profesionist concomitent cu licenţa pentru
desfăşurarea altui gen de activitate pe piaţa valorilor mobiliare.
3.4. Normativele privind suficienţa capitalului propriu minim al
participanţilor profesionişti şi normativele fondului de garanţie se
stabilesc prin Hotărîrea Comisiei Naţionale şi pot fi revizuite.
3.5. La desfăşurarea în condiţiile cumulării a mai multor genuri de
activitate pe piaţa valorilor mobiliare, suficienţa capitalului propriu
şi fondului de garanţie al participantului profesionist se determină în
conformitate cu cerinţele înaintate faţă de acel gen de activitate
desfăşurat, faţă de care este stabilită mărimea maximă a capitalului
propriu şi fondului de garanţie.
3.6. Participantul profesionist, cu excepţia emitentului ce ţine de
sine stătător registrul deţinătorilor de acţiuni, este obligat să
dispună de cel puţin două persoane cu funcţii de răspundere, nivelul
calificării profesioniste al cărora corespunde cerinţelor stabilite în
Regulamentul cu privire la atestarea specialiştilor profesionişti la
piaţa valorilor mobiliare şi eliberarea certificatelor de calificare cu
dreptul de a activa pe piaţa valorilor mobiliare, aprobat prin Hotărîrea
Comisiei Naţionale nr.10/12 din 28 septembrie 1999.
3.7. În afară de persoanele specificate în punctul 3.6, participanul
profesionist este obligat să dispună în statele sale de cel puţin un
specialist cu certificat de calificare, eliberat de Comisia Naţională
pentru fiecare gen de activitate desfăşurat de participantul dat.
3.8. Specialistul cu certificat de calificare poate activa numai
într-o singură societate cu rol de participant profesionist.
3.9. Licenţa pentru desfăşurarea activităţii pe piaţa valorilor
mobiliare se eliberează solicitantului, cu excepţia burselor de valori
şi organizaţiilor de autoreglementare, cu condiţia, că el va deveni
membru al organizaţiei de autoreglementare ce desfăşoară acelaşi gen de
activitate pînă la începerea activităţii profesioniste pe piaţa
valorilor mobiliare.
3.10 Pentru a primi autorizaţiile legalizate pentru filiale şi
reprezentanţe, participantul profesionist trebuie să dispună de cel
puţin un specialist cu certificat de calificare eliberat de Comisia
Naţională, care va activa în cadrul filialei (reprezentanţei)
respective, precum şi de încăpere operaţională şi reguli interne de
activitate.
IV. Modul de eliberare a licenţei
4.1. Licenţa pentru desfăşurarea activităţii pe piaţa valorilor
mobiliare este eliberată în baza cererii pentru eliberarea licenţei (în
continuare - cerere).
4.2. În cazul în care genul de activitate pentru care este
solicitată licenţa va fi practicat la mai multe obiective separate
teritorial, solicitantul, pentru a primi autorizaţiile legalizate,
indică acest fapt în cerere.
4.3. Cererea - model cuprinde informaţia stabilită de prezentul Mod
(Anexa nr.1).
4.4. Cererea se va întocmi pe formularul organizaţiei (persoanei
juridice), care intenţionează să desfăşoare activitatea pe piaţa
valorilor mobiliare, se va semna de conducător, se va autentifica prin
ştampila organizaţiei şi va dispune de numărul de înregistrare şi data
de ieşire.
4.5. Pentru a primi licenţa pentru a activa pe piaţa valorilor
mobiliare, solicitantul anexează la cerere:
a) certificatul de înregistrare a întreprinderii la Camera
Înregistrării de Stat pe lîngă Ministerul Justiţiei;
b) statutul în două exemplare cu toate modificările şi completările
înregistrate la data prezentării documentelor. În statutul
solicitantului, cu excepţia băncilor şi altor instituţii financiare, va
fi indicat genul de activitate pentru care se solicită licenţa;
c) copia certificatului eliberat de Inspectoratul Fiscal Principal
de Stat privind atribuirea codului fiscal;
d) documentul ce confirmă alegerea sau numirea organului executiv al
solicitantului;
e) bilanţul contabil şi darea de seamă cu privire la rezultatele
financiare întocmite la ultima dată de gestiune:
- trimestriale, confirmate de comisia de cenzori;
- anuale, veridicitatea confirmată de expertiza de audit.
În cazul cînd o persoană juridică, constituită înainte de data
stabilită pentru întocmirea dărilor de seamă financiare depune cerere
înainte de data indicată, organizaţia solicitantă este obligată să
prezinte bilanţul contabil şi darea de seamă cu privire la rezultatele
financiare întocmite la data actuală. În cazul dat perioada de timp
dintre data întocmirii dărilor de seamă sus-menţionate şi data depunerii
cererii nu poate depăşi 30 de zile;
f) documentele bancare şi alte documente, care confirmă formarea de
către persoana juridică dată a capitalului propriu şi fondului de
garanţie;
g) copiile certificatelor de calificare ale conducătorilor
(managerului) şi specialiştilor organizaţiei solicitante, eliberate de
către Comisia Naţională şi copiile carnetelor de muncă cu înscrierile
respective;
h) documentele care confirmă existenţa condiţiilor necesare pentru
realizarea genului respectiv de activitate (cerinţe către încăpere,
tehnica de calcul etc.);
i) certificatul de la Inspectoratul Fiscal Principal de Stat privind
lipsa datoriilor faţă de buget şi Fondul Social;
j) documentul privind certificarea de către Comisia Naţională a
software-ului corespunzător - dacă este necesar ca software-ul să fie
utilizat în activitatea solicitantului;
k) regulile interne privind modul şi condiţiile creării şi
utilizării fondului de garanţie;
l) copia autorizaţiei Băncii Naţionale a Moldovei (pentru bănci şi
alte instituţii financiare);
m) alte documente prevăzute de prezentul Mod în dependenţă de
particularităţile genului de activitate licenţiat.
Documentele specificate în subpunctele a) şi b) se prezintă în
original sau în copie autentificată notarial.
Semnatarul cererii poartă răspundere pentru veridicitatea
informaţiei expuse în cerere şi documentele anexate.
4.6. Documentele prezentate Comisiei Naţionale pentru primirea
licenţei se înregistrează în modul stabilit.
4.7. Decizia cu privire la eliberarea sau refuzul de a elibera
licenţa se adoptă prin Hotărîrea Comisiei Naţionale în termen de 30 zile
de la data primirii cererii cu toate documentele necesare anexate la ea.
4.8. Forma şi conţinutul licenţei participantului profesionist vor
corespunde cerinţelor Legii privind acordarea de licenţe pentru unele
genuri de activitate.
4.9. Seria licenţei se stabileşte în dependenţă de genul de
activitate licenţiat, conform anexei nr.2 la prezentul Mod.
4.10. Licenţa se semnează de către Preşedintele Comisiei Naţionale,
iar în lipsa lui - de către vicepreşedinte şi se autentifică prin
ştampila Comisiei Naţionale.
4.11. La eliberarea licenţei, pe unul din exemplarele statutului
prezentat de către participantul profesionist, care apoi i se restituie
şi care este parte integrantă a licenţei primite, se imprimă ştampila
Comisiei Naţionale - "LICENŢA A FOST PRIMITĂ" - cu indicarea genului de
activitate şi data eliberării licenţei. Pe acelaşi exemplar al
statutului se indică informaţia privind autorizaţiile legalizate
eliberate persoanei în cauză.
4.12. Al doilea exemplar al statutului se păstrează la Comisia
Naţională pe parcursul întregii perioade de valabilitate a licenţei.
4.13 Licenţele se acordă pentru un termen de 5 ani. Licenţa se
eliberează numai după ce solicitantul prezintă bonul de plată a licenţei.
4.14. Mărimea taxei pentru eliberarea licenţei este stabilită în
articolul 15 al Legii privind acordarea de licenţe pentru unele genuri
de activitate.
4.15. Taxa pentru eliberarea licenţei se transferă pe contul
Comisiei Naţionale.
4.16. La expirarea termenului de valabilitate, licenţa devine nulă.
4.17 Datele privind participantul profesionist, care a primit
licenţa, se introduc în Registrul de stat al licenţelor eliberate,
suspendate şi retrase, ţinerea căruia se efectuează de către Direcţia
executivă a Comisiei Naţionale.
4.18. În cazul pierderii originalului licenţei, participantul
profesionist este obligat în termen de 15 zile:
a) să informeze despre aceasta Comisia Naţională;
b) să depună cererea pentru obţinerea duplicatului licenţei în care
se indică toate rechizitele formularului pierdut al licenţei;
c) să prezinte explicarea motivelor pierderii licenţei cu indicarea
măsurilor întreprinse faţă de persoanele vinovate de pierdere;
d) să publice un anunţ despre pierderea licenţei în Monitorul
Oficial.
4.19. Comisia Naţională, în termen de 15 zile de la data
recepţionării cererii respective, eliberează participantului
profesionist duplicatul licenţei, cu înscrierea "Duplicat".
4.20. Dacă participantul profesionist îşi schimbă denumirea sau
activează avînd alte date decît cele indicate în licenţă, el este
obligat în termen de 15 zile să solicite la Comisia Naţională un nou
formular al licenţei. Pînă la data eliberării unui nou formular al
licenţei, solicitantul activează în baza licenţei anterioare.
4.21. La eliberarea autorizaţiei legalizate, duplicatului licenţei
şi formularelor noi ale licenţelor se percepe o taxă în mărime de 10 la
sută din taxa stabilită pentru eliberarea licenţei.
4.22. La lichidarea persoanei juridice - participantului
profesionist, licenţa primită de către acesta îşi pierde puterea
juridică şi se remite Comisiei Naţionale pînă la momentul excluderii
participantului profesionist din Registrul Comercial de Stat.
V. Particularităţile acordării licenţelor după
genurile de activitate profesionistă
5.1. Activitatea de brokeraj, de dealer şi de underwriting
5.1.1. La primirea licenţei pentru activitatea de brokeraj sau de
dealer, sau de underwriting, suplimentar la documentele indicate în
punctul 4.5. al prezentului Mod, solicitantul va prezenta Comisiei
Naţionale contractul cu registratorul privind ţinerea registrului
clienţilor deţinătorului nominal (în cazul cînd acesta nu ţine evidenţa
clienţilor de sine stătător), şi procedurile interne de activitate, care
prevăd următoarele:
modul de deschidere şi ţinere a conturilor clienţilor, inclusiv
descrierea procedurii de efectuare a controlului intern necesar;
modul de verificare periodică de către persoana cu funcţii de
răspundere a corectitudinii ţinerii conturilor clienţilor;
modul de examinare şi aprobare în scris a tuturor tranzacţiilor de
către persoana cu funcţii de răspundere;
modul de examinare a adresărilor clienţilor;
modul de verificare a autenticităţii semnăturilor clienţilor pe
certificatele şi procurile pentru transmitere a valorilor mobiliare,
precum şi constatarea fapteor de gajare a valorilor mobiliare indicate;
modul de efectuare a operaţiilor cu mijloacele băneşti, valorile
mobiliare, inclusiv cu extrasele din registru şi procurile pentru
transmiterea valorilor mobiliare, care sînt necesare pentru efectuarea
decontărilor la tranzacţii şi la recepţionarea ordinelor clienţilor.
5.2. Activitatea de administrare a investiţiilor
5.2.1. La primirea licenţei pentru activitatea de administrare a
investiţiilor solicitantul, suplimentar la documentele indicate în
punctul 4.5. al prezentului Mod va prezenta:
a) contractul de administrare a investiţiilor clientului, care nu
poate contrazice contractul-tip;
b) regulile interne de activitate a solicitantului, care prevăd
următoarele:
modul de deschidere şi ţinere a conturilor clienţilor, inclusiv
descrierea procedurii de efectuare a controlului intern necesar;
modul de verificare periodică de către persoana cu funcţii de
răspundere a corectitudinii ţinerii conturilor clienţilor;
modul de examinare şi aprobare în scris a tuturor tranzacţiilor de
către persoana cu funcţii de răspundere;
procedura luării deciziilor investiţionale;
modul de prezentare fondatorului contractului şi beneficiarului a
dărilor de seamă privind executarea contractului;
modul de determinare a cuantumului remuneraţiei pentru administrare
a investiţiilor;
modul de efectuare a operaţiilor cu mijloacele băneşti, valorile
mobiliare;
modul de examinare a adresărilor clienţilor.
5.3. Activitatea de ţinere a registrului
5.3.1. Licenţa pentru activitatea de ţinere a registrului poate fi
eliberată:
a) registratorului - pentru ţinerea registrelor deţinătorilor
valorilor mobiliare a emitenţilor şi/sau ţinerea registrelor clienţilor
deţinătorilor nominali;
b) emitentului valorilor mobiliare - pentru ţinerea de sine
stătătoare a registrului deţinătorilor de acţiuni.
5.3.2. Registratorul indică în cerere ce activitate va desfăşura -
ţinerea registrelor deţinătorilor valorilor mobiliare a emitenţilor
şi/sau ţinerea registrelor clienţilor deţinătorilor nominali.
5.3.3. Emitentul indică în cerere faptul că va desfăşura în
exclusivitate activitatea de ţinere de sine stătătoare a registrului
deţinătorilor de acţiuni ale emitentului în cauză.
5.3.4. La primirea licenţei pentru activitatea de ţinere a
registrului, suplimentar la documentele indicate în punctul 4.5. al
prezentului Mod, solicitantul va prezenta Comisiei Naţionale următoarele
documente:
- regulile de lucru cu clientul, care cuprind lista, modul şi
termenele de executare a operaţiunilor, prezentarea răspunsurilor la
cereri şi alte cerinţe faţă de perfectarea documentelor. Regulile
trebuie să fie accesibile pentru client;
- regulile de circulaţie a documentelor şi de evidenţă internă a
operaţiilor. Aceste reguli trebuie să conţină formele documentelor
interne, obligaţiile persoanelor oficiale privind termenele de
examinare, păstrare a documentelor şi asigurarea controlului asupra
executării lor;
- regulile controlului intern pentru asigurarea integrităţii datelor
şi confidenţialităţii informaţiei, destinate uzului intern de către
angajaţii deţinătorului registrului (conţin informaţia privind modul de
înregistrare, păstrare şi arhivare a documentelor; privind
accesibilitatea la arhivele respective; privind formele de păstrare a
arhivelor fişierelor electronice ale datelor; privind stabilirea
parolelor la folosirea programului de ţinere a registrului; privind
modul de verificare a datelor introduse în programul de ţinere a
registrului; privind modul de restabilire a datelor în cazul dispariţiei
lor; privind măsurile antiincendiare etc.);
- instrucţiunile privind funcţiile personalului, care dezvăluie
detaliat obligaţiile şi răspunderea angajaţilor registratorului;
- lista angajaţilor registratorului, care au acces la registru. În
lista respectivă nu pot fi incluşi angajaţii registratorului, care,
concomitent, sînt angajaţi la emitentul deservit, sau dacă sînt rude ale
persoanelor oficiale ale emitentului;
- lista serviciilor şi taxelor;
- documentele ce confirmă păstrarea copiilor informaţiei din
registru.
5.4. Activitatea de depozitare
5.4.1. La primirea licenţei pentru activitatea de depozitare,
solicitantul, suplimentar la documentele indicate în punctul 4.5. al
prezentului Mod, va prezenta următoarele documente:
- regulile interne stabilite de actele normative ale Comisiei
Naţionale;
- contractul de prestare a serviciilor de depozitare, care va servi
contractul-tip pentru solicitant.
5.5. Activitatea de clearing
5.5.1. La primirea licenţei pentru activitatea de clearing (de
stabilire a obligaţiilor reciproce şi efectuare a achitărilor
reciproce), solicitantul, suplimentar la documentele indicate în punctul
4.5. al prezentului Mod, va prezenta următoarele documente:
- regulile interne stipulate în actele normative ale Comisiei
Naţionale;
- măsurile privind micşorarea riscului în activitatea de clearing;
- condiţiile efectuării activităţii de clearing.
5.6. Activitatea bursieră
5.6.1. La primirea licenţei pentru activitatea bursieră, bursa de
valori, suplimentar la documentele indicate în punctul 4.5. al
prezentului Mod, va prezenta copia regulilor, care stabilesc condiţiile
şi modul:
de admitere a participantului pieţei valorilor mobiliare la
negocieri;
de admitere a valorilor mobiliare la circulaţia la bursă, listing şi
delisting;
de încheiere, înregistrare, verificare, confirmare şi executare a
tranzacţiilor bursiere;
de efectuare a operaţiilor, care asigură tranzacţionarea valorilor
mobiliare (operaţiile de clearing şi/sau de decontare);
de perfectare şi evidenţă a documentelor, folosite la încheierea
tranzacţiilor bursiere;
de limitare a manipulării;
de prestare a serviciilor bursiere;
de introducere a modificărilor şi completărilor la poziţiile
sus-numite;
de prezentare a informaţiei privind preţurile, cererile şi ofertele
la valorile mobiliare, preţurile şi volumele tranzacţiilor efectuate cu
valorile mobiliare;
de prestare a serviciilor persoanelor, care nu sînt membri ai bursei;
de soluţionare a litigiilor, care apar între membrii bursei la
efectuarea operaţiilor cu valorile mobiliare şi decontărilor.
5.7. Activitatea companiilor fiduciare
5.7.1. La primirea licenţei pentru activitatea companiilor
fiduciare, solicitantul, suplimentar la documentele indicate în punctul
4.5. al prezentului Mod, trebuie să prezinte următoarele documente:
- contractul de administrare fiduciară a investiţiilor, care va
servi contract-tip pentru compania solicitantă;
procedura luării deciziilor investiţionale;
modul de prezentare fondatorului contractului şi beneficiarului a
dărilor de seamă privind executarea contractului;
modul de determinare a cuantumului remuneraţiei contragenţilor
companiei;
modul de efectuare a operaţiilor cu mijloacele băneşti, valorile
mobiliare;
modul de examinare a adresărilor clienţilor.
5.7.2. Compania fiduciară începe activitatea sa numai după
încheierea contractelor cu managerul, depozitarul, registratorul,
auditorul.
5.8. Activitatea fondurilor de investiţii
5.8.1. La primirea licenţei pentru activitatea fondurilor de
investiţii, solicitantul, suplimentar la documentele indicate în punctul
4.5. al prezentului Mod, trebuie să prezinte regulamentele fondului de
investiţii, stabilite în Legea cu privire la fondurile de investiţii
nr.1204-XIII din 5 iunie 1997.
5.8.2. Fondul de investiţii începe activitatea sa numai după
încheierea contractelor cu managerul, depozitarul, registratorul,
auditorul.
5.9. Activitatea de audit pe piaţa valorilor mobiliare
5.9.1. La primirea licenţei pentru activitatea de audit pe piaţa
valorilor mobiliare, solicitantul suplimentar la documentele indicate în
punctul 4.5. al prezentului Mod va prezenta şi licenţa pentru
activitatea de audit general, eliberată de Ministerul Finanţelor.
5.10. Activitatea de consulting investiţional, activitatea
de prestare a serviciilor de informare a pieţei valorilor
mobiliare, activitatea de estimare a valorilor mobiliare
şi a activelor ce se referă la ele
5.10.1. Pentru a primi licenţa pentru activitatea de consulting
investiţional, activitatea de prestare a serviciilor de informare a
pieţei valorilor mobiliare, activitatea de estimare a valorilor
mobiliare şi a activelor ce se referă la ele, solicitantul, suplimentar
la documentele indicate în punctul 4.5. al prezentului Mod va prezenta
regulile interne privind deservirea clienţilor.
5.11. Activitatea de instruire şi reciclare a cadrelor
participanţilor profesionişti la piaţa valorilor mobiliare
5.11.1. La primirea licenţei pentru activitatea de instruire şi
reciclare a cadrelor participanţilor profesionişti la piaţa valorilor
mobiliare, solicitantul în afară de documentele indicate în punctul 4.5.
al prezentului Mod va prezenta programe de instruire şi reciclare pentru
a fi aprobate de Comisia Naţională.
VI. Particularităţile acordării licenţelor pentru activitatea
organizaţiilor de autoreglementare
6.1. La primirea licenţei pentru activitatea organizaţiilor de
autoreglementare, solicitantul, suplimentar la documentele indicate în
punctul 4.5. (cu excepţia celor indicate lalit. f), i), k)) al
prezentului Mod, va prezenta Comisiei Naţionale documentele interne
(regulamente, reguli şi standarde) stipulate în Legea cu privire la
piaţa valorilor mobiliare.
VII. Respingerea cererii de eliberare a licenţei
7.1. Comisia Naţională este în drept să adopte hotărîrea cu privire
la respingerea cererii de eliberare a licenţei pentru activitatea pe
piaţa valorilor mobiliare.
7.2. Motivele pentru respingerea cererii de a elibera licenţa sînt:
a) existenţa în documentele prezentate a datelor eronate sau
falsificate;
b) neprezentarea tuturor documentelor, indicate în prezentul Mod;
c) necorespunderea documentelor prezentate cerinţelor legislaţiei cu
privire la valorile mobiliare, prezentului Mod şi altor acte normative
ale Comisiei Naţionale;
d) nerespectarea cerinţelor faţă de suficienţa capitalului propriu
şi fondului de garanţie, precum şi a altor normative obligatorii,
stabilite de Comisia Naţională în conformitate cu legislaţia;
e) lipsa condiţiilor necesare pentru desfăşurarea genului de
activitate respectiv;
f) lipsa unui sistem de evidenţă şi raportare internă, care ar
corespunde cerinţelor stabilite de Comisia Naţională şi Ministerul
Finanţelor;
g) depistarea în procesul licenţierii a unor fapte de încălcare de
către organizaţia solicitantă a cerinţelor legislaţiei cu privire la
valorile mobiliare şi actelor normative ale Comisiei Naţionale;
h) neexpirarea termenului de un an de la retragerea anterioară a
licenţei pentru acelaşi gen de activitate - în cazul depistării
încălcărilor indicate în punctul 8.8 al prezentului Mod.
7.3. Suplimentar la motivele indicate în punctul 7.2. al prezentului
Mod, drept motiv pentru refuzul de a elibera licenţa organizaţiei de
autoreglementare serveşte existenţa în documentele prezentate a
prevederilor care permit:
a) posibilitatea discriminării drepturilor clienţilor, care se
folosesc de serviciile membrilor organizaţiei de autoreglementare;
b) discriminarea membrilor organizaţiei de autoreglementare;
c) stabilirea restricţiilor neîntemeiate la intrarea şi ieşirea din
componenţa organizaţiei de autoreglementare;
d) stabilirea restricţiilor, care împiedică dezvoltarea concurenţei
participanţilor profesionişti, inclusiv reglementarea ratei remuneraţiei
şi veniturilor din activitatea membrilor organizaţiei;
e) reglementarea chestiunilor, care nu ţin de competenţa
organizaţiei de autoreglementare şi nu corespund scopurilor activităţii
ei.
7.4. În cazul adoptării de către Comisia Naţională a hotărîrii cu
privire la respingerea cererii de a elibera licenţa, Comisia Naţională,
în termen de 3 zile lucrătoare de la data adoptării unei astfel de
hotărîri, expediază solicitantului o înştiinţare scrisă (copia hotărîrii
cu privire la respingerea cererii de a elibera licenţa) cu expunerea
motivelor refuzului, semnată de către Preşedintele Comisiei Naţionale,
iar în lipsa lui de către vicepreşedinte, şi remite documentele
prezentate solicitantului.
7.5. Refuzul de eliberare a licenţei nu împiedică depunerea repetată
de către aceeaşi persoană a cererii pentru eliberarea licenţei după
înlăturarea motivelor care au servit drept temei pentru refuz.
VIII. Suspendarea acţiunii licenţei şi retragerea ei
8.1. Motivele pentru suspendarea acţiunii licenţei sînt:
a) în acte au fost descoperite date eronate, care nu puteau fi
depistate la momentul eliberării licenţei;
b) participantul profesionist a încălcat condiţiile stipulate în
licenţă;
c) nerespectarea de către participantul profesionist a cerinţelor
stabilite de către Comisia Naţională faţă de mărimea capitalului propriu
şi fondului de garanţie;
d) nepracticarea de către participanţii profesionişti a genurilor de
activitate profesionistă şi operaţiilor cu valorile mobiliare, indicate
în licenţă, în decurs de şase luni de la data eliberării licenţei;
e) nerespectarea termenelor stabilite de Comisia Naţională pentru
înlăturarea încălcărilor depistate;
f) executarea întîrziată a deciziilor obligatorii ale Comisiei
Naţionale privind înlăturarea încălcărilor legislaţiei cu privire la
valorile mobiliare, prezentului Mod, altor acte normative ale Comisiei
Naţionale;
g) încălcarea termenelor, modului şi formelor stabilite de
prezentare la Comisia Naţională a dărilor de seamă şi informaţiei,
prezenţa în dările de seamă prezentate Comisiei Naţionale a unor
informaţii neconfirmate sau incomplete;
h) efectuarea de către participantul profesionist a tranzacţiilor în
profitul propriu în cazul prezenţei conflictului de interese cu clienţii
săi;
i) opunerea rezistenţei la efectuarea controalelor activităţii
participantului profesionist;
j) activitatea nerentabilă a participantului profesionist;
k) micşorarea numărului de specialişti ce necesită în mod
obligatoriu să dispună de certificatul de calificare, în cazul
retragerii sau expirării termenului de valabilitate a certificatului de
calificare a specialiştilor participantului profesionist, sau eliberării
din funcţie a lor;
l) cererea licenţiatului de a suspenda temporar acţiunea licenţei;
m) încălcarea legislaţiei fiscale.
8.2. Activitatea licenţei se suspendează din data adoptării
hotărîrii Comisiei Naţionale cu privire la suspendarea acţiunii
licenţei. Comisia Naţională, în termen de 2 zile de la data adoptarii
hotărîrii respective, informează în scris participantul profesionist şi
organul fiscal privind motivele care au dus la suspendarea acţiunii
licenţei şi, concomitent, emite Decizia cu privire la înlăturarea de
către participantul profesionist a încălcărilor şi consecinţelor
acestora (în continuare - Decizia).
8.3. Decizia Comisiei Naţionale trebuie să conţină lista
încălcărilor depistate, măsurile pe care trebuie să le întreprindă
participantul profesionist întru înlăturarea încălcărilor şi
consecinţelor lor, termenul de executare a Deciziei şi prezentare a
dării de seamă cu privire la îndeplinirea acesteia. În Decizie de
asemenea pot fi indicate acţiunile concrete, care sînt interzise în
decursul întregului termen pentru care a fost suspendată acţiunea
licenţei.
8.4. Termenul de suspendare a acţiunii licenţei se stabileşte prin
hotărîrea Comisiei Naţionale, dar nu poate depăşi 3 luni.
8.5. Suspendarea acţiunii licenţei nu duce la suspendarea termenului
de valabilitate a licenţei.
8.6. Suspendarea acţiunii licenţei la cererea solicitantului nu se
consideră acţiune de rigoare faţă de solicitant.
8.7. În cazul în care participantul profesionist a încălcat
indicaţiile sau deciziile Comisiei Naţionale şi au fost constatate
cazurile prevăzute în punctul 8.1. lit. a) şi b) ale prezentului Mod,
Comisia Naţională avertizează participantul profesionist asupra
necesităţii înlăturării lor într-un termen rezonabil, stabilit în aviz,
sau aplică sancţiuni administrative.
8.8. Licenţa se retrage în următoarele cazuri:
a) participantul profesionist depune cererea în acest sens;
b) în acte au fost descoperite date eronate care nu puteau fi
depistate la momentul eliberării licenţei;
c) participantul profesionist a încălcat condiţiile stipulate în
licenţă;
d) participantul profesionist a încălcat dispoziţiile Comisiei
Naţionale;
e) neînlăturarea încălcărilor sau consecinţelor încălcărilor, care
au servit drept temei pentru adoptarea hotărîrii cu privire la
suspendarea acţiunii licenţei, în termenele stabilite de Comisia
Naţională;
f) încălcarea repetată şi/sau gravă a cerinţelor legislaţiei cu
privire la valorile mobiliare, prezentului Mod, altor acte normative ale
Comisiei Naţionale;
g) efectuarea tranzacţiilor interzise de legislaţie;
h) nedesfăşurarea de către participantul profesionist a activităţii
prevăzute de licenţa eliberată timp de un an;
i) reorganizarea şi/sau lichidarea persoanei juridice, care
desfăşoară activitatea pe piaţa valorilor mobiliare;
j) recunoaşterea participantului profesionist ca falit în baza
hotărîrii instanţei de judecată;
k) manipularea pe piaţa valorilor mobiliare;
l) revocarea autorizaţiei bancare şi alte cazuri, prevăzute de
legislaţia cu privire la instituţiile financiare şi de legislaţia
privind piaţa valorilor mobiliare (pentru bănci şi alte instituţii
financiare).
8.9. Suplimentar la motivele, prevăzute în punctele 8.1.şi 8.8. ale
prezentului Mod drept motiv pentru suspendarea şi retragerea licenţei de
activitate de administrare a investiţiilor poate servi obţinerea
rezultatului trimestrial negativ, înregistrat de către agentul economic
din administrarea activelor transmise conform contractului în
administrare fiduciară companiei de administrare a investiţiilor.
8.10. Suplimentar la motivele, prevăzute în punctele 8.1. şi 8.8.
ale prezentului Mod drept motiv pentru retragerea licenţei de activitate
bursieră poate servi:
admiterea tranzacţiilor cu valorile mobiliare, prin care intenţionat
se denaturează informaţia despre preţurile şi numărul valorilor
mobiliare vîndute, care urmează să fie dezvăluită de către organizatorii
negocierilor pe piaţa valorilor mobiliare;
prezentarea intenţionată a informaţiilor incorecte, incomplete sau
falsificate privind valorile mobiliare şi emitenţii valorilor mobiliare,
inclusiv difuzarea informaţiei prin intermediul publicităţii;
cotarea valorilor mobiliare ale emitenţilor care nu asigură
dezvăluirea informaţiei în conformitate cu cerinţele legislaţiei privind
valorile mobiliare şi actele normative ale Comisiei Naţionale;
includerea în listing şi cotare a valorilor mobiliare fără
înregistrarea lor de stat.
8.11. Suplimentar la motivele indicate în punctul 8.1. al
prezentului Mod, Comisia Naţională are dreptul de a suspenda acţiunea
licenţei fondului de investiţii în cazurile de:
- nerespectare a restricţiilor asupra activităţii fondului de
investiţii stabilite de actele legislative şi normele ce reglementează
activitatea fondurilor de investiţii;
- depistare a acţiunilor neautorizate din partea licenţiatului, care
au cauzat sau ar putea cauza încălcarea drepturilor acţionarilor
fondului.
8.12. Suplimentar la motivele indicate în punctele 8.1 şi 8.8. ale
prezentului Mod, Comisia Naţională are dreptul de a suspenda sau retrage
licenţa organizaţiei de autoreglementare din următoarele motive:
a) neîndeplinirea sau încălcărea procedurii de coordonare a
hotărîrilor adoptate de către organizaţia de autoreglementare în
cazurile cînd procedura dată este obligatorie;
b) efectuarea inadecvată a controlului activităţii membrilor săi şi
respectării cerinţelor legislaţiei cu privire la valorile mobiliare;
c) stabilirea neîntemeiată a restricţiilor faţă de drepturile
clienţilor şi membrilor organizaţiei de autoreglementare.
8.13. Suplimentar la motivele indicate în punctul 8.1. al
prezentului Mod, Comisia Naţională are dreptul de a suspenda acţiunea
licenţei de activitate de audit pe piaţa valorilor mobiliare în cazul
retragerii licenţei de audit general.
8.14. În cazul în care participantul profesionist desfăşoară cîteva
genuri de activitate pe piaţa valorilor mobiliare în baza licenţelor
respective, Comisia Naţională are dreptul de a suspenda acţiunea sau
retrage una sau cîteva licenţe.
8.15. Hotărîrea cu privire la suspendarea sau retragerea licenţei se
aduce la cunoştinţa (se expediază o înştiinţare) participantului
profesionist în decurs de o zi de la data adoptării hotărîrii respective
şi organului respectiv al inspectoratului fiscal în termen de 2 zile de
la data adoptării.
8.16. Comisia Naţională, după adoptarea hotărîrii cu privire la
suspendarea acţiunii sau retragerea licenţei, introduce înscrierea
respectivă în Registrul de stat al licenţelor eliberate, suspendate şi
retrase.
8.17. Suspendarea şi retragerea licenţelor eliberate instituţiilor
financiare se efectuează de Comisia Naţională cu informarea ulterioară a
Băncii Naţionale a Moldovei.
IX. Consecinţele adoptării hotărîrii
cu privire la suspendarea acţiunii licenţei
9.1. Suspendarea acţiunii licenţei duce la interzicerea temporară de
a efectua genul respectiv de activitate pe piaţa valorilor mobiliare
pînă la adoptarea de către Comisia Naţională a hotărîrii cu privire la
reînnoirea acţiunii licenţei sau cu privire la retragerea licenţei.
9.2. Participantul profesionist, acţiunea licenţei căruia a fost
suspendată, este obligat să întreprindă toate măsurile necesare pentru
asigurarea protecţiei intereselor clienţilor săi şi altor persoane,
drepturile cărora pot fi lezate prin suspendarea acţiunii licenţei.
9.3. Participantul profesionist faţă de care a fost adoptată
hotărîrea cu privire la suspendarea acţiunii licenţei este obligat, în
termenul stabilit în Decizie, să înlăture încălcarea şi consecinţele ei
şi să prezinte Comisiei Naţionale darea de seamă în formă scrisă.
9.4. În baza dării de seamă prezentate, Comisia Naţională este în
drept:
- să adopte hotărîrea cu privire la reînnoirea acţiunii licenţei;
- să adopte hotărîrea cu privire la efectuarea controlului
executării măsurilor, indicate în Decizie. În acest caz Comisia
Naţională adoptă hotărîrea cu privire la reînnoirea acţiunii sau
retragerea licenţei după terminarea controlului;
- să adopte hotărîrea cu privire la retragerea licenţei.
Comisia Naţională examinează şi adoptă hotărîrea respectivă cel mult
în două săptămîni după prezentarea de către participantul profesionist a
dării de seamă menţionate în punctul 9.3. al prezentului Mod.
9.5. Nu mai tîrziu de ziua următoare după adoptarea hotărîrii cu
privire la reînnoirea acţiunii licenţei, Comisia Naţională expediază
participantului profesionist o înştiinţare despre reînnoirea acţiunii
licenţei şi, în termen de două zile, înştiinţează despre aceasta
inspectoratul fiscal.
X. Consecinţele adoptării hotărîrii cu privire
la retragerea licenţei
10.1. Retragerea licenţei duce la interzicerea de a desfăşura genul
respectiv de activitate profesionistă pe piaţa valorilor mobiliare din
data adoptării Hotărîrii Comisiei Naţionale.
10.2. Participantul profesionist, faţă de care a fost adoptată
hotărîrea cu privire la retragerea licenţei, este obligat:
- să înceteze imediat desfăşurarea genului respectiv de activitate
pe piaţa valorilor mobiliare din momentul primirii hotărîrii respective
a Comisiei Naţionale;
- să remită licenţa Comisiei Naţionale în termen de două zile de la
data adoptării de către Comisia Naţională a hotărîrii cu privire la
retragera licenţei;
- să întreprindă toate măsurile necesare întru asigurarea protecţiei
drepturilor clienţilor săi şi altor persoane, drepturile cărora pot fi
lezate prin retragerea licenţei.
10.3. În cazul retragerii licenţei pentru desfăşurarea activităţii
profesioniste pe piaţa valorilor mobiliare persoana respectivă este în
drept să depună o cerere de eliberare a unei noi licenţe numai după
expirarea termenului de un an după retragerea licenţei.
Anexa nr.2
la Hotărîrea Comisiei
Naţionale a Valorilor
Mobiliare
nr.12/1 din 28.X.99
Normativele obligatorii de suficienţă a capitalului
propriu minim pentru desfăşurarea activităţii
la piaţa valorilor mobiliare
------------------------------------------------------------------------
Nr.|Denumirea genului| Valoarea minimă a capitalului propriu
| de activitate |--------------------------------------------------
| | de la | de la | de la | de la
| | 01.11.99 | 01.07.2000 | 01.07.2001 | 01.07.2002
---+-----------------+----------+------------+------------+-------------
1. Activitatea de 15000 lei 30000 lei 45000 lei 60000 lei
brokeraj
2. Activitatea de 50000 lei 80000 lei 120000 lei 160000 lei
dealer
3. Activitatea de 50000 lei 80000 lei 120000 lei 160000 lei
underwriting
4. Activitatea de 0,4 % din 0,5 % din 0,6 % din 0,7 % din
administrare a valoarea valoarea valoarea valoarea
investiţiilor activelor activelor activelor activelor
aflate în aflate în aflate în aflate în
administ- administ- administ- administ-
rare dar rare dar rare dar rare dar
nu mai nu mai nu mai nu mai
puţin de puţin de puţin de puţin de
100000 lei 150000 lei 250000 lei 400000 lei
5. Activitatea de 50000 lei 100000 lei 150000 lei 200000 lei
ţinere a regis-
trului
6. Activitatea de 150000 lei 200000 lei 250000 lei 300000 lei
depozitare:
Depozitarul 100000 lei 125000 lei 200000 lei 300000 lei
Naţional
7. Activitatea de 100000 lei 125000 lei 200000 lei 300000 lei
clearing
8. Activitatea 500000 lei 700000 lei 1000000 lei 1500000 lei
bursieră
9. Activitatea 36000 lei 0,2 % din 0,3 % din 0,4 % din
companiilor valoarea valoarea valoarea
fiduciare patrimoniu- patrimoniu- patrimoniu-
lui aflat lui aflat lui aflat
în proprie- în proprie- în proprie-
tate fidu- tate fidu- tate fidu-
ciară dar ciară dar ciară dar
nu mai nu mai nu mai
puţin de puţin de puţin de
50000 lei 100000 lei 150000 lei
10. Activitatea
fondurilor de
investiţii
- nemutual 500000 lei 10000000 lei 20000000 lei 30000000 lei
- mutual (pe 1000000 lei 10000000 lei 20000000 lei 30000000 lei
intervale)
------------------------------------------------------------------------
Anexa nr.3
la Hotărîrea Comisiei Naţionale
a Valorilor Mobiliare
nr.12/1 din 28.X.99
Modul de formare a fondului de garanţie pentru
desfăşurarea activităţii la piaţa valorilor mobiliare şi limitarea
riscului legat de operaţiuni cu valorile mobiliare
1. Fondul de garanţie se creează în scopul limitării riscului în
procesul activităţii participanţilor profesionişti şi protecţiei
drepturilor şi intereselor acţionarilor, investitorilor şi clienţilor
participanţilor la piaţa valorilor mobiliare.
2. Pentru participanţii profesionişti (cu excepţia fondurilor de
investiţii şi companiilor fiduciare) se stabilesc normativele
obligatorii ale fondului de garanţie în mărime de 30 la sută din
capitalul propriu minim stabilit de Comisia Naţională.
3. Pentru companiile fiduciare se stabileşte normativul obligatoriu
al fondului de garanţie în mărime de 30 la sută din capitalul social.
4. Participantul profesionist este obligat să plaseze mijloacele
fondului de garanţie în valorile mobiliare de stat, conturile bancare
(depozite), valorile mobiliare ale societăţilor pe acţiuni cotate la
bursa de valori (cu excepţia acţiunilor bursei de valori).
5. Fondul de garanţie a participanţilor profesionişti, care
participă la formarea fondului de garanţie al Bursei de Valori şi/sau
Depozitatului Naţional includ alocaţiile participanţilor profesionişti
în cauză în fondurile de garanţie ale Bursei de Valori şi Depozitarului
Naţional.
6. Ponderea mijloacelor fondului plasate la procurarea valorilor
mobiliare ale societăţilor pe acţiuni cotate la bursa de valori nu
trebuie să depăşească 10% din marimea fondului de garanţie.
7. Ponderea mijloacelor fondului plasate la procurarea acţiunilor
unei societăţi pe acţiuni, nu trebuie să depăşească 10% din cota
prevăzută în aceste scopuri.
8. Modul de utilizare a fondului de garanţie se stabileşte în
documentele interne de activitate a participanţilor profesionişti.
9. În cazul necesităţii utilizării fondului de garanţie,
participantul profesionist se va adresa la Comisia Naţională pentru a
primi acordul acesteia.
10. Dacă în urma utilizării mijloacelor fondului de garanţie mărimea
fondului devine mai mică decît normativul stabilit, participantul
profesionist aduce mărimea fondului de garanţie la normativul necesar în
termen de 90 de zile.
Anexa nr.4
la Hotărîrea Comisiei Naţionale
a Valorilor Mobiliare
nr.12/1 din 28.10.99
Se abrogă următoarele acte normative ale CSPHV:
1. Regulamentul cu privire la licenţierea activităţii fondurilor de
investiţii, companiilor fiduciare, managerii fondurilor de investiţii şi
companiilor fiduciare, aprobat de CSPHV la 1.04.94.
2. Punctele Regulamentului cu privire la licenţierea registratorilor
hîrtiilor de valoare aprobat prin Hotărîrea CSPHV din 28.11.94. cu
excepţia punctului 1.4. în redacţia aprobată prin Hotărîrea CSPHV nr.
32-3 din 22.02.96.
3. "Cu privire la modificarea Regulamentului cu privire la
licenţierea registratorilor hîrtiilor de valoare", Hotărîrea CSPHV
nr.9-5 din 4.04.95.
4. "Cu privire la modificarea Regulamentului cu privire la
licenţierea registratorilor hîrtiilor de valoare", Hotărîrea CSPHV
nr.10-6 din 19.04.95.
5. "Cu privire la modificarea Regulamentului cu privire la
licenţierea registratorilor hîrtiilor de valoare", Hotărîrea CSPHV
nr.21-3 din 30.07.95.
6. Punctele Hotărîrii CSPHV nr. 32-3 din 22.02.96. "Cu privire la
modificarea Regulamentului cu privire la licenţierea registratorilor
hîrtiilor de valoare" cu excepţia punctului 1.
7. Punctul 1 al Hotărîrii CSPHV nr.36-2 din 16.05.96 "Cu privire la
unele aspecte ale activităţii registratorilor independenţi".
8. "Cu privire la stabilirea termenelor de valabilitate a licenţelor
eliberate de Comisia de Stat pentru Piaţa Hîrtiilor de Valoare
participanţilor profesionişti la piaţa hîrtiilor de valoare", Hotărîrea
CSPHV nr.13-10 din 7.06.95.
9. "Cu privire la stabilirea mărimii capitalului statutar pentru
participanţii profesionişti la piaţa hîrtiilor de valoare", Hotărîrea
CSPHV nr.22-1 din 14.09.95.
10. "Cu privire la completarea Hotărîrii nr.13-10 din 7 iulie 1995 a
CSPHV " Cu privire la stabilirea termenului de valabilitate a licenţelor
eliberate de Comisia de Stat pentru Piaţa Hîrtiilor de Valoare",
Hotărîrea CSPHV nr.13-11 din 25.01.96.
11. "Cu privire la modificarea Hotărîrii CSPHV nr.13-11 din 7 iulie
1995", Hotărîrea CSPHV nr.55-10 din 13.03.97.
12. Instrucţiunea cu privire la modul de formare şi utilizare a
fondului special de asigurare a investiţiilor în fondurile de investiţii
şi companiile fiduciare, aprobată prin Hotărîrea CSPHV nr.21-2 din
30.08.95.
13. Regulamentul cu privire la licenţierea activităţii fondului de
investiţii, managerului şi depozitarului fondului de investiţii, aprobat
prin Hotărîrea CSPHV nr.76-7 din 29.12.97.
14. Punctul 2 al Hotărîrii CSPHV nr.4/3 din 26.02.98."Cu privire la
modificarea Regulamentului cu privire la registrul acţionarilor/
registrului posesorilor de obligaţii ai societăţii pe acţiuni şi
Regulamentului cu privire la licenţierea registratorilor hîrtiilor de
valoare".
15. Capitolul 9 "Licenţierea activităţii Depozitarului Naţional" al
Regulamentului cu privire la activitatea Depozitarului Naţional de
Valori Mobiliare al Moldovei şi modul de licenţiere a lui", aprobat prin
Hotărîrea CSPHV nr.3-2 din 12.02.98.
Anexa nr.1
la Modul de acordare şi retragere
a licenţelor pentru activitatea
pe piaţa valorilor mobiliare
CERERE
de primire a licenţei pentru activitatea pe
piaţa valorilor mobiliare
________________________________________________________________________
(denumirea genului de activitate)
________________________________________________________________________
(activitatea de bază sau cumulată)
1. Denumirea completă a solicitantului _____________________________
2. Sediul solicitantului, numărul de telefon _______________________
________________________________________________________________________
(În cazul în care genul de activitate pentru care este solicitată
licenţa va fi practicat la mai multe obiective separate teritorial,
solicitantul indică sediul tuturor obiectivelor)
3. Forma organizatorico-juridică ___________________________________
4. Data şi numărul înregistrării de stat, codul fiscal _____________
________________________________________________________________________
5. Mărimea capitalului social ______________________________________
6. Persoanele ce deţin mai mult de 10 la sută din capitalul social
al solicitantului:
------------------------------------------------------------------------
Denumirea (numele şi prenumele) | Cota parte în capitalul
persoanei | social, %
---------------------------------------|--------------------------------
---------------------------------------|--------------------------------
------------------------------------------------------------------------
7. Lista persoanelor afiliate ale solicitantului:
------------------------------------------------------------------------
Denumirea (numele şi prenumele) |Descrierea legăturii de afiliere
---------------------------------------|--------------------------------
---------------------------------------|--------------------------------
------------------------------------------------------------------------
8. Componenţa consiliului de observatori sau a consiliului de
directori (dacă acesta este prevăzut de statut):
-----------------------------------------------------------------------
Numele şi|Numărul şi data |Funcţia în com- | Studiile |Numărul şi data
prenumele|adoptării hotă- |ponenţa consili-| şi locul |eliberării cer-
membrului|rîrii despre de-|ului de observa-| de muncă |tificatului de
consiliu-|semnarea (alege-|tori sau consi- |în ultimii| calificare al
lui |rea) în funcţie |liului de direc-| cinci ani| CNVM
| | tori | |
---------|----------------|----------------|----------|----------------
A | B | C | D | E
-----------------------------------------------------------------------
9. Componenţa organului executiv:
-----------------------------------------------------------------------
Numele şi|Numărul şi data | Funcţia în | Studiile |Numărul şi data
prenumele|adoptării hotă- | componenţa | şi locul |eliberării cer-
membrului|rîrii despre de-| organului | de muncă |tificatului de
organului|semnarea (alege-| executivi |în ultimii| calificare al
executiv |rea) în funcţie | | cinci ani| CNVM
| | | |
---------|----------------|----------------|----------|----------------
A | B | C | D | E
-----------------------------------------------------------------------
10. Lista specialiştilor obligaţi să deţină certificatul de
calificare cu dreptul de a activa pe piaţa valorilor mobiliare.
-----------------------------------------------------------------------
Numele şi|Numărul şi data | | |Numărul şi data
prenumele|adoptării hotă- | Funcţia |Funcţiile |eliberării cer-
specia- |rîrii privind | deţinută | de |tificatului de
listului | desemnarea | | serviciu | calificare al
| (alegerea) în | | de bază | CNVM
| funcţie | | |
---------|----------------|----------------|----------|----------------
A | B | C | D | E
-----------------------------------------------------------------------
11. Solicitantul ______________________ membru al organizaţiei de
(este, nu este)
autoreglementare _______________________________________________________
_______________________________________________________________________.
(dacă da, atunci se indică denumirea organizaţiei şi data
intrării în ea)
12. Solicitantul se obligă:
a) să prezinte la timp CNVM informaţii privind modificarea datelor,
ce se conţin în prezenta cerere şi documentele anexate la ea;
b) să nu angajeze la serviciu în calitate de persoane oficiale şi
specialişti - persoane cu antecedente penale;
c) să prezinte licenţa la cererea contragenţilor solicitantului şi
altor persoane interesate.
13. Declaraţie:
Subsemnatul confirmă, că:
a) informaţiile incluse în această cerere şi anexele ei corespund
realităţii;
b) persoanele cu funcţii de răspundere şi specialiştii
solicitantului nu au antecedente penale.
Conducătorul organizaţiei __________ ______________________
(semnătura) (numele şi prenumele)
"__"___________199__
L.S.
Data recepţionării cererii "__"________199__
Persoana oficială a CNVM ___________ ______________________
(semnătura) (numele şi prenumele)
Se anexează copiile semnate de solicitant:
1) Certificatul de înregistrare a întreprinderii la Camera
Înregistrării de Stat pe lîngă Ministerul Justiţiei (p___).
2) Statutul în două exemplare cu toate completările şi modificările
la el la data prezentării documentelor (p___).
3) Copia certificatului de la Inspectoratul Fiscal Principal de Stat
privind atribuirea codului fiscal (___).
4) Documentul cu privire la alegerea sau numirea organului executiv
(p___).
5) Bilanţul contabil şi darea de seamă cu privire la rezultatele
financiare, întocmite la ultima dată de gestiune:
- trimestriale, confirmate de comisia de cenzori;
- anuale, veridicitatea confirmată de expertiza de audit.
6) Documentele bancare şi alte documente, care confirmă formarea de
către persoana juridică dată a capitalului propriu şi fondului de
garanţie (p___).
7) Copiile certificatelor de calificare ale conducătorilor
(managerului) şi specialiştilor organizaţiei solicitante, eliberate de
către Comisia Naţională şi copiile carnetelor de muncă cu înscrierile
respective.
8) Documentele care confirmă existenţa condiţiilor necesare pentru
realizarea genului respectiv de activitate (cerinţe către încăpere,
tehnica de calcul etc.);
9) Certificatul de la Inspectoratul Fiscal Principal de Stat privind
lipsa datoriilor faţă de buget şi Fondul Social.
10) Documentul privind certificarea de către Comisia Naţională a
softwareului corespunzător - dacă este necesar ca softwareul să fie
utilizat în activitatea solicitantului.
11) Regulile interne privind modul şi condiţiile creării şi
utilizării fondului de garanţie.
12) Copia autorizaţiei Băncii Naţionale a Moldovei (pentru bănci şi
alte instituţii financiare).
13) Alte documente prevăzute de Modul cu privire la acordarea şi
retragerea licenţelor pentru activitatea participanţilor profesionişti
la piaţa valorilor mobiliare şi organizaţiilor de autoreglementare - în
dependenţă de particularităţile genului de activitate licenţiat.
Documentele specificate în punctele 1 şi 2 se prezintă în original
sau în copie autentificată notarial.
Anexa nr.2
la Modul de acordare şi retragere
a licenţelor pentru activitatea
pe piaţa valorilor mobiliare
Modul de determinare a seriei licenţelor
eliberate de CNVM
Seria licenţei pentru desfăşurarea activităţii pe piaţa valorilor
mobiliare este formată din 3 (trei) litere XYZ, dintre care:
XY - indică genul de activitate;
Z - indică activitatea de bază sau cumulată şi se stabileşte în
ordinea următoare:
1) BRB - seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de
brokeraj, care este activitatea de bază a participantului profesionist;
2) BRC - seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de
brokeraj, care este activitatea cumulată a participantului profesionist;
3) DLB - seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de dealer,
care este activitatea de bază a participantului profesionist;
4) DLC - seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de dealer,
care este activitatea cumulată a participantului profesionist;
5) UWC - seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de
underwriting, care este activitatea cumulată a participantului
profesionist;
6) RDB - seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de ţinere
a registrului, care este activitatea de bază a participantului
profesionist;
7) RDC- seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de ţinere a
registrului, care este activitatea cumulată a participantului
profesionist;
8) BVB - seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii bursiere,
care este activitatea de bază a participantului profesionist;
9) BVC - seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii bursiere,
care este activitatea cumulată a participantului profesionist;
10) CFB - seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii companiei
fiduciare, care este activitatea de bază a participantului profesionist;
11) FIB - seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii fondului
de investiţii, care este activitatea de bază a participantului
profesionist;
12) AIB - seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de
administrare a investiţiilor, care este activitatea de bază a
participantului profesionist;
13) AIC- seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de
administrare a investiţiilor, care este activitatea cumulată a
participantului profesionist;
14) DPB - seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de
depozitare, care este activitatea de bază a participantului
profesionist;
15) DPC- seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de
depozitare, care este activitatea cumulată a participantului
profesionist;
16) CLB - seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de
clearing, care este activitatea de bază a participantului profesionist;
17) CLC- seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de
clearing, care este activitatea cumulată a participantului profesionist;
18) AD - seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de audit;
19) EAB - seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de
estimare a valorilor mobiliare şi activelor ce se referă la ele, care
este activitatea de bază a participantului profesionist;
20) EAC- seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de
estimare a valorilor mobiliare şi activelor ce se referă la ele, care
este activitatea cumulată a participantului profesionist;
21) OAB - seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de
orgnizare de autoreglementare;
22) CIB - seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de
consulting investiţional, care este activitatea de bază a
participantului profesionist;
23) CIC- seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de
consulting investiţional, care este activitatea cumulată a
participantului profesionist;
24) SIB - seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de
prestare a serviciilor de informare a pieţei valorilor mobiliare, care
este activitatea de bază a participantului profesionist;
25) SIC- seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de
prestare a serviciilor de informare a pieţei valorilor mobiliare, care
este activitatea cumulată a participantului profesionist;
26) IRB - seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de
instruire şi reciclare a cadrelor participanţilor profesionişti la piaţa
valorilor mobiliare, care este activitatea de bază a participantului
profesionist;
27) IRC- seria licenţelor pentru desfăşurarea activităţii de
instruire şi reciclare a cadrelor participanţilor profesionişti la piaţa
valorilor mobiliare, care este activitatea cumulată a participantului
profesionist.
Anexa nr.3
la Modul de acordare şi retragere
a licenţelor pentru activitatea
pe piaţa valorilor mobiliare
Cerinţele minime faţă de încăperi, echipament şi înzestrarea
cu tehnică electronică de calcul pentru activitatea
participanţilor profesionişti pe piaţa valorilor mobiliare
I. Cerinţele minime faţă de încăperi şi echipament pentru
participanţii profesionişti ce desfăşoară activitatea de
brokeraj, activitatea de dealer, activitatea de underwriting,
activitatea de administrare a investiţiilor
1. Participantul profesionist ce desfăşoară activitatea de brokeraj
şi/sau activitatea de dealer şi/sau activitatea de underwriting şi/ sau
activitatea de administrare a investiţiilor trebuie să dispună de
încăpere cu suprafaţa operaţională minimă de 30m2.
2. Pentru asigurarea integrităţii informaţiei încăperea trebuie să
fie izolată de celelalte încăperi de serviciu sau auxiliare şi să
dispună de pereţi capitali şi planşeuri trainice ale podelii şi
tavanului, planşeuri şi pereţi interiori trainici.
3. Încăperile trebuie să fie amenajate cu alarma de pază şi
antiincendiară.
4. Încăperea destinată pentru păstrarea documentelor trebuie să fie
amenajată cu safeuri şi/ sau dulapuri metalice.
5. Organizaţia trebuie să dispună de legătura telefonică şi fax.
II. Cerinţele minime faţă de încăperi, echipament
şi înzestrarea cu tehnică electronică de calcul pentru
participanţii profesionişti ce desfăşoară activitatea
de ţinere a registrului, activitatea de depozitare,
activitatea de clearing
1. Încăperile destinate pentru ţinerea şi păstrarea registrelor (cu
excepţia încăperilor emitenţilor, care ţin registrul acţionarilor de
sine stătător), evidenţei depozitare şi de clearing nu trebuie să fie
amplasate în case de locuit, trebuie să dispună de suprafaţă
operaţională minimă de 50 m2 şi să asigure accesul liber al
deţinătorilor înregistraţi ai valorilor mobiliare pentru obţinerea
informaţiei necesare.
2. Pentru asigurarea integrităţii informaţiei, încăperea trebuie să
corespundă următoarelor cerinţe:
- să fie izolată de celelalte încăperi de serviciu sau auxiliare;
- să dispună de pereţi capitali şi planşeuri trainice ale podelei şi
tavanului, planşeuri şi pereţi interiori trainici;
- să se închidă cu două uşi;
- să fie întărite golurile pentru ferestre cu gratii metalice;
- să dispună de safeuri şi dulapuri metalice pentru păstrarea
documentelor;
- să dispună de mijloace antiincendiare în stare de funcţionare,
alarmă de pază.
3. Încăperile se amenajează cu alarmă de pază şi antiincendiară
ţinînd cont de următoarele cerinţe:
- se protejează instalaţiile de construcţii ale perimetrelor
încăperilor, golurilor pentru uşi şi ferestre, tabacherile, canalurile
de ventilare, racordurile termice, pereţii despărţitori subţiri şi alte
elemente ale încăperilor, accesibile din exterior, inclusiv cele utilate
cu gratii de oţel;
- alarma de pază şi antiincendiară se conectează la pupitrul pazei
departamentale, postul personalului de gardă, concentratori de
capacitate mică sau semnalizatoare autonome. Se admite conectarea la
paznic, meseriaş care lucrează la domiciliu sau altă persoană, care a
încheiat contract scris de pază a încăperii date. Locurile de gardă ale
tuturor acestor persoane trebuie să fie asigurate cu legătură telefonică
sau radio cu departamentul orăşenesc, raional al afacerilor interne.
4. Sistemul alarmei de pază şi antiincendiară trebuie să corespundă
cerinţelor SNIP "Automatica antiincendiară a clădirilor şi
construcţiilor" şi listei departamentale a obiectelor care se utilează
cu alarmă de pază şi antiincendiară şi permanent se află în stare de
funcţionare.
5. Pentru ţinerea registrului acţionarilor de către emitent de sine
stătător trebuie să fie utilizat un computer personal separat, destinat
numai acestui scop, la care va fi instalat şi utilizat softwareul
aprobat de Comisia Naţională, necesar pentru ţinerea registrului
acţionarilor. Acest computer trebuie să satisfacă următoarele cerinţe
minime:
- configuraţia minimă a computerului IBM PC XT Intel 8086/ RAM
640KB/HDD 20MB/FDD (IBM PC XT) sau un procesor analogic Intel 8086, sau
memoria operativă de bază analogică 640 KB hard disc cu o capacitate
20MB dischiere pentru discuri magnetice flexibile.
6. Echipamentul utilizat de către registrator, depozitar,
organizaţia de clearing trebuie să se bazeze pe computerele cu cel puţin
următoarele configuraţii minimale, independent de faptul dacă se
utilizează computere separate sau conectate la reţeaua locală (LAN):
IBM PC386DX
Intel 80386DX
RAM 4MB (640KB convenţional)
HDD 120MB FDD.
7. Este necesar ca fiecare registrator, depozitar, organizaţie de
clearing să dispună de cel puţin o imprimantă largă matricială
specializată rapidă (formatul A3) sau o imprimantă laser analogică după
productivitate HP Laser Jet 4.
8. Organizaţia trebuie să dispună de legătura telefonică şi fax.
III. Cerinţele minime faţă de încăperi şi echipamentul
pentru desfăşurarea activităţii fondurilor de investiţii
şi companiilor fiduciare
1. Fondurile de investiţii şi companiile fiduciare trebuie să
respecte cerinţele minime faţă de încăperi şi echipament stabilite
pentru participanţii profesionişti ce desfăşoară activitatea de
brokeraj, activitatea de dealer, activitatea de underwriting,
activitatea de administrare a investiţiilor.
2. Încaperea fondului de investiţii şi companiei fiduciare destinată
pentru activitatea de informare a acţionarilor (clienţilor) trebuie să
asigure accesul liber al acţionarilor (clienţilor) pentru obţinerea
informaţiei necesare.
Lasă-ne feedback-ul tău! 😊
Ne dorim să îți oferim cea mai bună experiență pe site-ul nostru și apreciem orice sugestie care ne poate ajuta să îl îmbunătățim.
Trimite-ne feedback-ul tău pe email-ul nostru moldlex@stisc.gov.md, facând click pe butonul de mai jos.
Opinia ta contează și ne ajută să devenim mai buni! 🚀